投资学之资产组合理论(PPT 40页)

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发布时间:2021-04-18 11:53:50

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第三章 资产组合理论 第一节 风险与风险偏好 一、风险概述 (一)金融风险的内涵 金融市场是一个若干状态变量构成的复杂多变性随机系统,这种金融系统中状态变量的事前不确定性就是风险。 从整个金融经济学框架看,其核心在于如何分散风险以及如何确定风险的合理价格。 对于投资学而言,其核心在于如何对资产定价以及对不同风险资产进行优化配置。 (二)证券市场风险的种类 市场风险 利率风险 汇率风险 通胀风险 财务(违约)风险 经营风

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